BullBear Trading -

Fråga: Vad ska jag trada?

Fråga:

Hej igen

Tack för svar!

Det verkar onekligen vara snäppet svårare med terminer, men som du säger så behöver man inte lika stort kapital (vilket jag inte har riktigt) som med aktier, eller så är det ungefär samma ändå pga "trademanagement" osv?
Förra veckan så fanns det ju två "vågor" man kunde rida på? Det var först lite dålig statistik från usa (tror jag det var, inte säker) och sedan på fredagen så var det en positiv sådan. På dessa hade man väl kunnat agera?

Går det att inrikta sig på endast en enda aktie att handla med? Eller det blir svårt kanske. Men det finns ju mer att handla än aktier och index, såsom råvaror, schatz, bobl osv?

Med xact bull/bear så tillkommer väl både spread och courtage? Får känslan av att man inte riktigt kan "daytrada/scalpa" den?

hittade 30YR T-BOND som verkar vara intressant? Den rör sig inte alls lika "hackigt" som index-terminerna. Läste också att det inte finns många "algos" i obligationshandel? Eller detta kanske inte stämmer?

Vad tycker du om att "trejda" t.ex "30YR T-BOND"?

Mvh

Svar:

Hej
Problemet för dig är att du precis som mig trodde att jag på förhand kunde bestämma / läsa mig till vad som skulle vara framgångsrikt för mig att trada.

Detta gör att du ställer fel frågor!!

Det du letar efter, är ett svar som ska göra dig mer trygg i ett beslut angående vilken marknad du ska trada, problemet med trading är att det svar du söker existerar inte, utan du måste själv komma på vad som passar din trading genom att verkligen trada dessa marknader du pratar om.

Det bästa sättet att svara på dina frågor är att sätta sig ner och papertrada dessa marknader du är intresserad av på tex Ninjatrader som har en funktion för detta.

Jag skulle inte rekommendera någon ny oerfaren trader att papertrada under 1-2 månader på heltid för att lära sig hitta sin stil.

Du måste begå misstag och lära dig av ditt eget beteende och psykologi.

Detta för att skydda dig från att förlora för mycket pengar i början, vilket de flesta ändå gör iaf.

Det går inte att tänka som du göra att på efterhand tycka att en marknad sett bra ut och att det fanns två vågor att rida på tex.

För att lära dig trada en marknad så finns det inget annat alternativ än att sätta sig ner och göra det.

Därför så kan inte jag svara på dina frågor om vad som passar dig att trada, utan bara du själv kan göra detta.

Jag tipsade dig om att köpa One Good Trade, jag föreslår att du läser den innan du går vidare i dina funderingar. Och börja papertrada de marknader du talar om.

Om du vill börja din tradingkarriär med att scalpa terminsindexen så tror jag att ett dyrt misslyckande står och knackar på dörren. Trada de marknaderna med bättre orderflöde som jag har tipsat om.

Det är detta som gör Trading så svårt, och för många så svårt att förstå.

Många är vana att läsa om något och få ett svar i det de undrar över etc.

Ett av problemen med trading är att det knappt finns något rätt eller fel svar - bara individuellt rätt eller fel för mig/dig!! (nästan)

Och det är detta varje individuell trader måste komma på för sig själv genom att trada, trada och trada.

Kör hårt.

/ John

2010-09-28 @ 08:51:38 Permalink Frågor / Svar Kommentarer (2) Trackbacks ()

Fråga: Terminstrading?

Hejsan

Har ett par frågor angående terminer igen, svara bara om du har tid och ork!

Vet du någon bra sida, bok eller liknande där man kan läsa om index-trading? När du handlade med terminer hur pass tight stop-loss hade du? Nu när jag har testat en del så verkar det som om man inte kan ha alldeles för tight stop-loss eftersom man åker ut pga att det rör sig så kraftigt?
Sysslade du mest med "scalping" eller lät du dina "vinnare" gå vidare så vinsten blev högre?

Har du tips på några mäklare? Mirus futures verkade vara billiga? Men kanske finns ännu billigare? Hur stort kapital tror du att man behöver?

/XXX

Svar:

Hej.

Om du är nybörjare så skulle jag inte trada terminer över huvud taget. Terminerna är så mycket snabbare och mer avancerade än vad många aktier är.

Verkar vara många som i stället här i Sverige kör tex xact bull/bear som ser ut att röra sig lite jämnare?

Litteraturmässigt så behöver du inte läsa något som fokuserar på just terminstrading då trading är trading oavsett vilket instrument du tradar.

Oavsett marknad måste du lära dig om Money Management, risk, setups eller indikatorer, mm som funkar för dig. Så vad som helst om trading funkar.

Skrev en liten litteraturlista nyligen HÄR varav Read The greed fokuserar enbart på terminshandel. Men som sagt, det är ingen direkt skillnad.
Med trading är tyvärr learning by doing det bästa.

Det som ofta lockar med terminer är att det är mindre att hålla reda på eftersom man tradar kontrakt och det är lättare att räkna risk på än aktiers olika priser och spreadar mm, dessutom har du större hävstång i terminer vilket både arbetar med och mot dig.

Eftersom terminerna rör sig i större ranges så behöver du ofta en större stopp för att inte bli utskakad

Tänk på att det kan därav vara svårare att hålla sin ekonomiska risk tight då varje tick per kontrakt är värt tex 10 euro i Eurostoxx eller 12,5 dollar i S&P500.

Jag tror risk per tick är lägre i OMXS30, har inte tradat den dock. Dax har ofta 100% mer volatilitet per tick än vad tex Eurostoxx har, pris per tick är 12,5 euro vilket ger ett jämfört pris per tick på ca 25 euro, kan med andra ord bli en dyr historia.

Har du inte ett stort kapital att riskera så blir det svårare att arbeta med vissa Trademanagement metoder som att scala in och ut ur sina positioner.

Själv har jag aldrig använt några fasta stop loss, utan anpassar mig efter volatilitet, rytm mm. Ibland scratchar jag tom traden om jag tycker förhållandena i marknaden ändrar sig eller om jag ser något i orderflödet jag inte gillar.

Ingen kan berätta för dig hur stor stop loss du ska ha utan det är något du måste komma på själv.

Vi scalpade eurostoxx och det var sällan man kunde ha förtroende att rida någon position då det rör sig så vilt. Men varje trader måste själv komma på vad som funkar för sig själv, det är det som är en av de största utmaningarna.

Jag använde Tradestation förut då de har ett riktigt bra mjukvarupaket för ca 100 dollar i månaden, men Mirus ska vara bra. Tänk dock på att du inte kan använda någon kapitalförsäkring vilket ofta är en stor fördel för traders här i sverige.

Med terminer behöver du ofta mindre kapital än med aktier. Det är också olika från mäklare till mäklare vad de vill ha för marginal per kontrakt. Kan tex vara mellan 1000-5000 dollar per kontrakt.

Kör hårt.

/ John

2010-09-27 @ 10:32:01 Permalink Frågor / Svar Kommentarer (1) Trackbacks ()

Mitt stora problem!!!

Första veckan som hemmaman börjar lida mot sitt slut!!

Jag har dock tampats med ett problem i veckan som fått mig att mest sitta och glo i stället för att attackera de aktier jag sett röra på sig.

Från att tidigare ha fokuserat på en marknad så har jag nu massor att fokusera på, och eftersom jag läser orderflödet i den aktie jag vill trada så har jag varit smått förvirrad och velat läsa flödet för flera aktier.

Förutom nedanstående så har jag dock knåpat på en gameplan för en lösning av detta till nästa vecka.

Jag mailade min för tillfället favorittradingfirma på Wallstreet för att försöka råda ytterligare bot på eländet.

Mail och svar nedan:

Traders Ask- How Do You Choose What Trades to Focus On?

Thanks for a great job on the blog. Also love Mike’s book.

I just left a prop firm where i could only scalp Eurostoxx 50 futures (like dax or S&P500 futures) to trade stocks in play for my own money, since there are almost no props here trading stocks.

I live in Stockholm (Sweden) and the Nordic equity markets are not yet that “algorized” which also makes me beleive I will have a bigger edge trading the equitys.

Im a tapereader so when I focus on a stock I usually get a idea of what it is doing, but the problem for me is where to place my focus since I suddenly have so many options.
I am trying to find 2-4 stocks in play, but I find it hard know where to place my focus since there might be other plays that I miss, on for example my B list.
How do you guys do it? do you only focus on for example one or two stocks and dont care about the rest?
You of course have the luxury of having more eyes on the screen, but I was hoping you have some recomendation for me since my focus is shattered between all the opportunity around me, making me miss the trades in front of me!!

Do you work with some mindset, rules or method around this problem?

Bella Responds

Great question. Terrific question identifying an area you need to improve. Love how you are working on your game here.

Develop a Trading Road-map before the open. Before the open visualize possible trading scenarios. Identify the set ups that make the most sense for you. Actually rehearse how you will trade the open.

Prepare you mind to be ready for the best set ups for you. What is the stock(s) that are best for you. What are the best prices? What are the best set ups? Visualize the plays you most want to be in with your top ideas. Consider your third, fourth and fifth stocks. Where would you really want to be in with them? What set up? Consider if my third stock is at this price under what conditions will you leave my primary stock.

Rehearse the open. This will help you focus on the best set ups and stocks for you.

Keep working on your game. We all have areas of weakness. There is always a solution. With practice and work comes improvement.

Mike Bellafiore
Author, One Good Trade: Inside the Highly Competitive World of Proprietary Trading

Ursprungslänk: http://www.smbtraining.com/blog/traders-ask-how-do-you-choose-what-trades-to-focus-on

Mvh

/ John

2010-09-02 @ 20:45:08 Permalink Frågor / Svar Kommentarer (8) Trackbacks ()